推开金融之窗-第2部分
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当然，资金不会自己进入金融市场，更不会自动地从一个人的手里流入另一个人的手里。资金只有通过人们各种各样与资金有关的活动才能进入金融市场，也才能流动起来。这些与资金有关的活动就是金融活动。
大规模的资金流动往往是通过公司等机构来进行的。在金融市场中，有很多专门提供资金、从事各种金融活动的机构，它们就是金融机构。通过这些金融机构的活动，大量的资金迅速地在全国甚至全球范围内流动。
金融机构分为两大类，一类是银行业金融机构，另一类是非银行业金融机构。
银行业金融机构就是能够从事存款、贷款及其相关业务的金融机构。这类金融机构得到了政府有关当局的许可，可以吸收公众的存款，并且可以将公众的存款作为贷款借给他人使用。在我国，任何一个机构要获得从事存款、贷款业务的资格，必须得到中国人民银行的批准。虽然存款、贷款业务是最原始、最基本的金融活动，但是只有银行业金融机构可以从事这种业务。其他的任何人、任何单位从事这些活动都是违法的。我们国家很多地方，特别是沿海地区有很多“钱庄”、“台会”等，这些都是是非法的。
提到银行业金融机构，我们很容易想到的就是“银行”。实际上，“银行”也有很多种，主要可以分为三种，即中央银行、商业银行与政策性银行，它们的作用是完全不一样的。
中央银行是银行的银行，它的作用就是负责监管其他所有的银行的。一个国家最多只能有一个中央银行。中国的中央银行就是中国人民银行。
商业银行的目的就是营利。商业银行吸收老百姓的存款，然后作为贷款借给别人使用。中国工商银行、中国建设银行等都是商业银行。老百姓平时打交道最多的就是商业银行。
政策性银行是由政府出资创办的，目的不是为了赚钱，而是为了扶植某些国家战略性产业的发展或者某些项目的建设，帮助政府实现经济发展目标。
非银行业金融机构包括金融资产管理公司、信托公司、保险公司、财务公司、金融租赁公司、投资银行、证券公司、基金等等。这些机构从事的也都是金融活动，但是它们都不能从事存款、贷款这些只有银行才能从事的业务，因此它们叫非银行业金融机构。。 最好的txt下载网
第三章 金融是如何运行的？（2）
我们说，金融就是资金的大规模融通，就是资金从一个人手中转移到另一个人手中。资金的流动要借助于金融工具才能进行。在现金这一最基本的金融工具之外，人们创造了很多其他的金融工具，如股票、国库券、期权、期货合约等等都是常见的金融工具。
这样，我们就知道金融是怎么运行起来的了。简单地说，就是在金融市场中，个人与金融机构使用金融工具，从事金融活动，从而导致了资金的大规模流动。
有了金融市场、金融机构与金融工具等这些东西，资金就可以流动起来了，金融业也就运行起来了。虽然资金可以流动起来了，金融也可以运行起来了，但是运行得好不好呢？安全不安全呢？效率高不高呢？
要让金融能够良好地运行起来，不出问题，而且高效率地运行，我们需要两样东西。
第一样东西就是金融活动的调节机制，即金融市场中的“物价”。在商品市场中，影响厂家决定是否生产与销售某种产品的最重要因素是什么呢？我们作为消费者在购物时考虑的最主要因素又是什么呢？当然是价格。正是价格机制的这种调节作用，厂家才不会盲目生产，才能避免产品堆积在仓库里卖不出去。
在金融市场中，也要有一个“物价”一样的东西来调节金融活动。这个东西就是利率。没有利率这个“物价”一样的东西来调节金融活动，金融秩序就会混乱。
第二个东西就是要有关于金融活动的法律法规，并要有人来执行，对金融活动进行严格的监管，保证所有人都遵守法律，公平公正地开展金融活动。在一个国家的经济中，金融处在核心地位。任何经济活动都需要资金，而金融就是提供资金的，一旦金融出了问题，经济活动得不到资金，整个经济就会出问题。
现在各个国家都制订了很多与金融有关的法律法规，并建立了专门对金融市场、金融机构进行监管的机构。美国的金融之所以发达，原因之一就是美国的法律法规对金融的监管比较严格、比较完善。2008年美国发生金融危机后，很多人说，如果美国的金融法律与监管好的话，怎么还发生这么大的金融危机呢？对于这个问题，我们可以这么看，并不是因为美国现有的法律与监管不好，而是因为美国金融业太发达、发展太快，金融业的新发展让现有的法律与监管开始落后了，所以，法律与监管就出了漏洞。
我们再回到香港的金融业为什么能够长期良好运行的问题上。从《窃听风云》这部影片中我们可以看到，香港金融当局对股市做庄、内幕交易这种非法金融活动的打击非常严厉。在影片中，不管你是公司老板兼以慈善家面目出现的社会名流，还是负责打击这种非法交易的执法人员，只要你是股市做庄、内幕交易这些非法金融活动的主要人物，最后都被绳之以法。香港政府对于金融业的严格监管正是香港金融业能够长期良好地运行、并一直保持亚洲金融中心之一地位的重要保证。
第四章 金融活动为什么需要金融市场（1）
创办过企业的人都知道，创办企业中最大的问题是资金问题。在自有资金不够的情况下，就需要筹集资金。那么，到哪里去筹集资金呢？当然是去金融市场。一个国家经济的发展离不开发达的金融市场，只有发达的金融市场才能够提供充足的资金。
那么，什么是金融市场？金融市场能够给经济发展、人们生活带来什么好处？
金融市场就是人们从事金融活动、资金进行流动的场所。金融市场主要分为三大类：黄金市场、外汇市场与资金市场。黄金市场是专门从事金银等贵金属交易的市场，外汇市场是专门从事外汇交易的市场。我们一般主要是同资金市场打交道。
金融市场对经济的发展有很多好处，最主要的有三个：第一，提供充足的资金；第二，降低交易成本；第三，转移并分摊风险。
首先来说说提供充足的资金。
任何经济活动都是需要资金的，厂家需要资金来从事产品的生产与销售，而老百姓需要资金来进行消费。不管是生产资金不够，还是消费资金不够，经济都很难运行起来。假如我要创建一个企业，正需要1000万美元的资金。我哪有这么多的资金呢。怎么办？
第一个解决办法是靠原始的信任，向亲戚朋友借。但是，靠这个办法筹集资金有个大问题。问题就是，除非我有比尔·盖茨或者沃伦·巴菲特这样的富豪亲戚，否则，靠向亲戚朋友借钱来办企业，很难筹集到足够的资金。
第二个办法就是到金融市场去融资，金融市场中存在的庞大资金额可以帮助我解决问题。有两种方式可以在金融市场上融资。
一种方式是向银行贷款。2007年，我国居民国内存款高达18万亿元人民币。因此，只要我符合条件，银行可能就能够帮我解决这1000万美元资金问题。
另一种方式是到股市去发行股票。2007年，国内公司通过上海、深圳两个证券交易所发行的股票金额是8680亿元人民币。也就是说，国内的公司通过发行股票在市场上筹集了8680亿元的资金。此外，我还可能跑到美国去，在纽约证券交易所向全世界人发行股票。因此，在证券市场上，我需要的1000万美元更是沧海一粟了。
再来说说降低交易成本。
交易成本就是为了完成某项交易本身而付出的成本，它不包括交易物品本身的价格。例如，我通过房地产中介，租一套月租2000元的房子，我一次性付给房地产中介1000元。那么，我完成租房这一交易的交易成本就是付给房地产中介的那1000元。
交易成本太高的话，会有什么样影响？结果是交易量会减少，市场会萎缩。例如，如果上述房地产中介公司狮子大开口，要收取我5000元的中介费，我就很可能不去找他们，而是自己去挨家挨户问谁有房子出租。如果别的要租房的人也像我这样挨家挨户去问的话，房地产中介公司就没有生意可做了。这样，首先，整个房地产中介这个行业也就不会存在了；其次，也是更重要的是，没有了房地产中介，房东出租房子就会更困难，而要租房子的人也更难租到房子，这对双方都不利。因此，房地产中介收取的中介费要合理，也就是交易成本要合理，这对大家都有好处。
推而广之，降低交易成本对经济的发展非常重要，而金融市场的存在可以大幅度降低金融活动中的交易成本。
在上述例子中，我需要1000万美元来创建一个公司，而比尔·盖茨有的是钱，他想投资，但是我们两人八杆子打不着。就算我想方设法最后和他取得了联系，他把钱借给我，我们可能要花费很多很多的时间与精力。比尔·盖茨与我为完成这一交易而花费的时间、精力、金钱都是我们的交易成本。书包 网 。 想看书来
第四章 金融活动为什么需要金融市场（2）
有了金融市场，事情简单很多，交易成本也低很多。例如，比尔·盖茨可以将钱存入花旗银行，而我也不用满世界去找比尔·盖茨，只要到位于北京中央商务区的花旗银行北京分行，找花旗银行贷款就可以了。花旗银行有专业人员调查我的信用状况，并监督我获得贷款后的行动。这些专业人员轻车熟路，不费什么力气就可以弄清我的信用状况，就可以了解我拿到贷款后在做些什么。比尔·盖茨就可以专心去打理他的微软公司或者他的慈善基金，他也不用知道花旗银行把他的钱借给谁了。
资金市场还能转移和分摊风险。
任何经济活动都是有风险的，金融市场可以让很多人一起承担风险，或者把风险转移到抗风险能力强的人身上去，从而增强整个社会的抗风险能力。
假如我直接找到比尔·盖茨，他借给我1000万美元办公司，而我拿到钱后，跑到太平洋上某个小岛躲了起来，从此不再露面。虽然对于比尔·盖茨来说，1000万美元不算什么，但不管怎么有钱，谁也不愿意平白无故地损失了1000 万美元吧。因此，比尔·盖茨和我直接打交道的话，他要承担很大的风险。
如果我们通过金融市场进行交易，情况就很不一样了。比尔·盖茨将钱存入花旗银行，而我通过花旗银行获得1000 万美元的贷款。如果我以后不愿或者没有能力偿还花旗银行的这笔贷款，结果会怎么样呢？
第一，只要花旗银行不倒闭，比尔·盖茨就可以向花旗银行要回这1000万美元的存款。因此，遭受1000万美元损失的是花旗银行，而不是比尔·盖茨。这样，比尔·盖茨就将风险转移到了花旗银行头上。
第二，花旗银行遭受了1000万美元的损失，但这1000万美元的损失将由花旗银行的所有股东来承担，即银行所有的股东按他们的持股比例分摊这一损失，而不是由某一个人全部承担�
